Постоянная отложенная ликвидность по бидам в ордербуке JUV
Паттерн:
Агрегируйте снимки orderbook уровня 2 по основным биржам и вычисляйте дисбаланс глубины по бид- и аск-сторонам в нескольких ценовых диапазонах (например, 0,5%, 1%, 2% от mid).
Повторяемый бычий сигнал проявляется, когда глубина по бидам существенно превышает аски на нескольких биржах и сохраняется дольше краткосрочных окон отмен, что указывает на устойчивый спрос.
Реализация:
Отслеживайте соотношение отмен к исполненным ордерам, среднее время нахождения бидов на топе книги и выявляйте крупные скрытые или айсберг-заявки по динамике книги.
Сверяйтесь с ончейн-потоками депозитов на биржи и притоками в институциональные кастодиумы, чтобы убедиться, что бид-заявки не являются временным марктмейкингом.
Зачем это важно:
Глубокая ливая сторона книги может поглотить шоки продаж и повысить вероятность упорядоченного роста цены, поскольку участники видят меньшие проскальзывания при покупках.
Это также может отражать скрытый институциональный интерес, размещающий пассивные бид-заявки.
Ограничения:
Оппортунистические маркет-мейкеры могут создавать временную глубину; поэтому фокусируйтесь на устойчивой глубине, низкой частоте отмен и подтверждающих сигналах по притокам.
Используйте стопы аккуратно, так как крупная скрытая ликвидность может быть снята, вызывая внезапные гэпы.